Dal 2020 Quaestio Capital aderisce al PRI per promuovere i Principi di Investimento Responsabile e supportare gli obiettivi per uno Sviluppo Sostenibile (SDGs).
Oltre a promuovere i PRI, sin dal 2013 Quaestio si impegna formalmente a non investire in alcuni paesi con principi democratici molto limitati e in società collegate a settori che violano i principi del UN Global Compact o che non promuovono la riduzione delle emissioni di CO2.
La continua evoluzione del processo d'Investimento Sostenibile
2013
Identificazione dei Principi SRI e BlacklistDal 2013, Quaestio integra i propri valori e principi di sostenibilità nei documenti di offerta dei fondi.
2015
Integrazione dei principi dei Gestori PartnerCon lo sviluppo della Pooling Structure si cominciano ad integrare anche i principi SRI dei Gestori partner.
2016
Approccio comply or explain e WatchlistRevisione del processo secondo una logica “comply or explain” in stile SFDR. Partnership con Etica SGR.
2020
Internalizzazione del processo SRIRevisione dell’approccio al fine di internalizzare l’analisi dei dati. Creazione e sviluppo di modelli proprietari. Partnership con MSCI ESG. Adesione ai PRI-UN.
Costituzione del Comitato SRI.
2021
Active ownership enhancementPrimo reporting al PRI e sviluppo delle attività di Active ownership.
Certificazione Nummus per comparto UCITS.
Soluzioni su misura per perseguire obiettivi comuni
Il framework degli investimenti sostenibili di Quaestio si fonda sulle seguenti basi:
- Le delibere delle Nazioni Unite sono alla base delle nostre scelte: i 17 SDGs sono il nostro obiettivo, i 6 PRI guidano le nostre scelte di investimento e i 10 principi del Global Compact definiscono il nostro universe investibile.
- La flessibilità è una delle principali caratteristiche di Quaestio: abbiamo il nostro approccio ma possiamo trovare diverse opportunità anche attraverso i nostri Gestori Partner. Il nostro principale obiettivo rimane soddisfare gli obiettivi operando in linea con i valori dei nostri clienti.
1Prima di ogni investimento
- Verifica dei principi SRI e ESG
- Impegno nel promuovere il principio degli investimenti responsabili
2Investimento
- Utilizzo di modelli proprietari, watch-list ed informazioni dei Gestori Partner
- Approcci tradizionali e alternativi
4Review e valutazione periodica
- Ad hoc report per valutare la bontà, efficienza e performance delle componenti ESG dei portafogli
3Dopo ogni investimento
- Active Ownership attraverso l’attività di voting ed engagement
Principali Obiettivi
Già dal 2013 ci siamo impegnati a condividere i nostri obiettivi di investimento sostenibili con la nostra clientela ed i potenziali nuovi investitori. I nostri principi sono parte integrante dei documenti delle nostre strategie di investimento.
Società che violano i principi di Global Compact
Società produttrici di armi non convenzionali
Società appartenenti a settori collegati nell'inquinamento da CO2 e combustibili fossili
Paesi che non soddisfano requisiti minimi di democrazia
L’approccio alternativo completa quello tradizionale
Approccio Tradizionale
Utilizzo e Integrazione Policy Gestori Partner
Investimenti Tematici
Filtri ESG
La nostra strategia si basa sulla combinazione di approcci tradizionali ed alternativi. Utilizziamo un approccio di tipo “ibrido” che include:
- Filtri di esclusione
- Inclusione di fattori ESG
- Active Ownership
- Strumenti alternativi incluse metodologie sviluppate internamente e provider di ricerca esterni.
Siamo convinti che l’approccio ESG non possa essere riconducibile a un semplice rating, ma che sia necessario utilizzare un approccio “olistico”.
Approccio Alternativo
Modello di rating proprietario
Active Ownership
Strumenti derivati e Advance Analytics
Approccio Tradizionale: le lenti ESG di Quaestio
Opportunity Set
Dato dall’indice di riferimento o dall’asset class in cui opera il gestore.
Nice to avoid
Lista contenente gli emittenti con basso rating ESG o controversie rilevanti per i quali si ritiene di limitare gli investimenti a meno che vengano fornite analisi ESG che giustifichino l'inclusione.
Worst of the worst
Gli emittenti inclusi in questa lista sono in contrasto con i principi che guidano i nostri investimenti.
1. Obiettivo
Identificare le società in contrasto con i Principi SRI ed ESG promossi da Quaestio.
2. Modalità
Screening dell’Universo Investibile attraverso l’utilizzo di Service Provider specializzati.
3. Output
Diverse watch-list basate su diversi livelli di severità.
L’approccio alternativo
L’approccio innovativo di Quaestio mira a combinare in maniera ottimale diversi elementi al fine di creare un vero e proprio processo integrato.
Violators Swap per supportare esigenze diverse
Reportistica multidimensionale
Modelli proprietari
Stewardship
Utilizzo del Natural Language Processing
Monitoraggio delle interazioni ESG
Comitato Social Responsible Investments
In relazione all’aumentata sensibilità sul tema da parte del proprio mercato nonché su impulso delle novità regolamentari, Quaestio – sin dall’inizio della propria storia sensibile alla sostenibilità delle scelte finanziarie che riguardano i patrimoni in gestione - ha di recente rafforzato il processo volto alla misurazione, alla valutazione e all’apprezzamento degli effetti del grado di sostenibilità degli investimenti. Fra le iniziative intraprese c'è l'istituzione del Comitato SRI che promuove i principi SRI e ne verifica l'implementazione nei processi di investimento di Quaestio Capital. Il comitato è composto dal Chief Investment Officer, 2 membri dell'Investment Team, 1 membro del Team Commerciale, 2 membri esterni rappresentanti degli investitori.
Per l'informativa sulla sostenibilità prevista dal Regolamento (UE) 2019/2088 così come modificato dal Regolamento (UE) 2020/852 si prega di visitare la nostra pagina Quaestio Sustainable and Responsible Investing (SRI) al seguente link.